Raport.

PILAB SA (16/2018) Raport okresowy za II kwartał 2018 r. (Q2 2018: Quarterly Report)

Zarząd Spółki PiLab S.A. z siedzibą we Wrocławiu przekazuje do publicznej wiadomości skonsolidowany raport okresowy za II kwartał 2018 r.
The Executive Board of PiLab S.A. registered in Wroclaw hereby publishes the consolidated quarterly report for Q2 2018.
Podstawa prawna: §5 ust.1 pkt 1) Załącznika Nr 3 do Regulaminu Alternatywnego Systemu Obrotu „Informacje Bieżące i Okresowe przekazywane w alternatywnym systemie obrotu na rynku NewConnect”.

Lista plików:

  • Załącznik nr: 1

    Pobierz plik







    Q U ARTERLY REPORT
    Q 2 2018
















    W rocl aw, 08/03/2018














    THE MANAGEMENT BOARD`S LETTER

    Dear Shareholders,

    On 28 th of June 2018 General Assembly approved a resolution changing our Company name to DataWalk S.A.,
    thus marking a marketing synchronization of the Company name with the core product and US subsidiary names.

    In the second quarter of 2018 execution of earlie r reported implementations in insurance and government
    sectors has proceeded according to the plans. Also in US we have observed intensification of work in the areas
    of technical consultations and integration plans as part of the sales processes we are exe cuting.

    Due to the fact that we’re approaching end of Chapter 2 of our Company strategy, we’re beginning the
    commercialization stage. Entering Chapter 3, planned on first half of next year, will be connected with building
    and launching a sales & implementation machine in US.

    On 10 th of July 2018 (EBI 14/2018) we’ve communicated another General Assembly meeting to be held on 6 th
    of August 2018. The assembly’s plans include resolutions approving another round of financing to cover Chapter
    3 investm ents, as well as change of the listing market from NewConnect to main market of Warsaw Stock
    Exchange.

    The movement to the main market will open different new opportunities for DataWalk. We expect increased
    interest of investors in our shares, especially considering the big group of funds that cannot invest on NewConnect
    due to regulations. We also expect to achieve analytical coverage of our Group – considering our business
    and product maturity, the effects of DataWalk implementations are now quantifiable and have verifiable business
    impact - we finally have a chance to present to the wider audience the upside of our Company growth and valuation
    potential. Our hope is that these examples will allow the capital market to learn the metrics and predictive fac tors
    for value growth of enterprise software vendor of products.

    In the context of financing, we have achieved important milestones in acquisition of EU funding, as part of
    co-financing of our Company development. We have acquired approval and signed th e agreements for patenting
    costs refunding (four contracts, of total refund of up to 1.444.600,00 zł, as per reports ESPI 3/2018 and 7/2018) as
    well as we have received approval to sign an agreement for our system development (total refund of up to
    4.169.5 16,28 zł, report ESPI 10/2018). This co -financing will increase the proceeds pool we use to grow
    our Capital Group, by enabling leverage on equity capital raised from investors.

    Thank you for putting your trust in us. We invite you to visit our headquart ers in Wroclaw and to monitor
    our growth by tracking our websites and social media profiles.

    Yours faithfully,


    Sergiusz Borysławski
    Member of the Executive Board















    1. BASIC INFORMATION .

    PiLab S.A.
    Company Name: PiLab SA
    Company Address: ul. Rzeźnicza 32 -33, 50 -130 Wrocław
    Phone: +48 71 707 21 74
    Fax: +48 71 707 22 73
    E-mail: [email protected]
    www: www.pilab.pl
    Source: Company .

    DataWalk Inc. ( US S ubsidiary ).
    Company Name: DataWalk Inc.
    Company Address: 1209 Orange Street, Wilmington, Delaware 19801
    Company Address: 2479 East Bayshore Road, Suite 205 Palo Alto, CA 94303
    E-mail: [email protected]
    www: www.datawalk.com
    Source: Company .





    2. TIMELINE .

    Source: Company .





    3. FINANCIAL DATA - CONSOLIDATED.

    Balance Sheet with comparative results – consolidated .
    ASSETS IIQ 2018 PLN IIQ 2018 EUR IIQ 2017 PLN IIQ 2017 EUR
    A Fixed Assets 3 261 440,66 747 762,44 2 238 427,56 529 617,31
    I Intangible assets 2 827 920,72 648 367,74 1 943 565,26 459 852,19
    II Tangible fixed assets 155 540,73 35 661,39 224 862,30 53 202,96
    III Long -term receivables 274 708,92 62 983,52 70 000,00 16 562,17
    IV Long -term investments - - - -
    V Long -term prepayments 3 270,29 749,79 - -
    B Current Assets 11 951 842,74 2 740 242,74 10 639 893,84 2 517 424,31
    I Inventory - - - -
    II Short -term receivables 3 510 244,07 804 806,51 1 684 616,69 398 584,33
    III Short -term investments 8 347 366,16 1 913 831,20 8 818 878,27 2 086 567,67
    IV Short -term prepayments 94 232,51 21 605,03 136 398,88 32 272,30
    C Called up share capital (negative value) - - - -
    D Own shares (negative value) - - - -
    TOTAL ASSETS 15 213 283,40 3 488 005,18 12 878 321,40 3 047 041,62

    LIABILITIES IIQ 2018 PLN IIQ 2018 EUR IIQ 2017 PLN IIQ 2017 EUR
    A Equity 13 361 982,78 3 063 550,71 11 881 423,72 2 811 173,24
    I Share capital 368 050,00 84 384,17 300 550,00 71 110,85
    II Suplementary capital 44 818 403,98 10 275 679,56 32 988 203,98 7 805 087,89
    III Currency translation profit (loss) (29 279,89) (6 713,11) (5 824,52) (1 378,10)
    IV Other reserve capitals - - - -
    V Previous years’ profit (loss) (26 204 091,82) (6 007 908,07) (17 100 245,97) (4 045 959,06)
    VI Net profit (loss) (5 591 099,49) (1 281 891,85) (4 301 259,77) (1 017 688,34)
    VII Write -off on net profit during the financial year (negative value) - - - -
    B Liabilities and Provisions For Liabilities 1 851 300,62 424 454,47 996 897,68 235 868,37
    I Provisions for liabilities 97 030,25 22 246,48 87 746,16 20 760,95
    II Long -term liabilities 33 228,81 7 618,49 57 552,41 13 617,04
    III Short -term liabilities 1 506 316,58 345 358,72 813 873,61 192 564,44
    IV Accruals & Deffered Income 214 724,98 49 230,78 37 725,50 8 925,94
    TOTAL EQUITY & LIABILITIES 15 213 283,40 3 488 005,18 12 878 321,40 3 047 041,62
    Source: Company .









    Profit and loss account with comparative results – consolidated .
    PROFIT AND LOSS ACCOUNT IIQ 2018 IIQ 2018 IIQ 2017 IIQ 2017
    PLN EUR PLN EUR
    A Revenues from sales 693 436,89 162 751,87 530 128,30 125 718,15
    I Sales of products and services 693 436,89 162 751,87 530 128,30 125 718,15
    II Change in work in progress - - - -
    III Intercompany sales - - - -
    IV Sales of goods and materials - - - -
    B Operating costs 3 263 233,52 765 891,41 2 620 499,94 621 442,79
    I Depreciation 48 548,98 11 394,60 50 934,81 12 079,02
    II Materials & energy 68 724,80 16 129,93 23 510,49 5 575,43
    III Cost of services 1 715 031,77 402 523,48 1 435 175,43 340 347,05
    IV Taxes and fees 11 670,88 2 739,19 37 178,22 8 816,69
    V Salaries 964 974,87 226 482,71 721 326,82 171 060,24
    VI Benefits 254 603,39 59 756,23 200 452,83 47 536,72
    VII Other costs 199 678,83 46 865,26 151 921,34 36 027,64
    VIII Cost of goods and materials sold - - - -
    C Profit/Loss on sales (A -B) (2 569 796,63) (603 139,54) (2 090 371,64) (495 724,63)
    D Other operating incomes 81 639,34 19 161,02 22 886,77 5 427,52
    I Profit on sale of fixed assets - - - -
    II Subsides - - - -
    III Actualization of fixed assets - - - -
    IV Other operating incomes 81 639,34 19 161,02 22 886,77 5 427,52
    E Other operating costs 22 397,12 5 256,68 39 021,01 9 253,70
    I Loss on sale of fixed assets - - - -
    II Actualization of fixed assets - - - -
    III Other operating costs 22 397,12 5 256,68 39 021,01 9 253,70
    F Profit/Loss on activity (C+D -E) (2 510 554,41) (589 235,20) (2 106 505,88) (499 550,82)
    G Financial incomes 41 112,85 9 649,32 50 610,07 12 002,01
    I Dividends - - - -
    II Interest incomes 7 046,03 1 653,73 22 540,30 5 345,36
    III Profit on sold investments 34 066,82 7 995,59 - -
    IV Actualization of investments - - 28 069,77 6 656,65
    V Other - - - -
    H Financial costs 20 286,49 4 761,30 97 331,02 23 081,73
    I Interest expenses 7 221,93 1 695,01 1 770,78 419,93
    II Loss on sold investments - - - -
    III Actualization of investments - - 15 012,50 3 560,16
    IV Other 13 064,56 3 066,29 80 547,74 19 101,63
    I Profit/Loss on total activity (F + G - H) (2 489 728,05) (584 347,18) (2 153 226,83) (510 630,53)
    I Gross Profit/Loss (F+G -H) (2 489 728,05) (584 347,18) (2 153 226,83) (510 630,53)
    J Income tax - - (8 264,00) (1 959,78)
    K Other statutory appropriations of the profit - - - -
    L Net Profit/Loss (I -J-K) (2 489 728,05) (584 347,18) (2 144 962,83) (508 670,75)
    Source: Company .






    Cash flow with comparative results – consolidated .
    IIQ 2018 IIQ 2018 IIQ 2017 IIQ 2017
    PLN EUR PLN EUR
    A. Cash flows from operating activities
    I Net profit (loss) (2 489 728,05) (584 347,18) (2 144 962,83) (508 670,75)
    II Total adjustments (996 780,40) (233 947,57) 69 272,05 16 427,63
    III Net cash flows from operating activities (I +/ - II) (3 486 508,45) (818 294,75) (2 075 690,78) (492 243,12)
    B. Cash flows from investment activities
    I Inflows 8 644 262,72 2 028 836,28 60 104,04 14 253,47
    II Outflows 133 579,46 31 351,53 8 390,00 1 989,66
    III Net cash flows from investment activities (I-II) 8 510 683,26 1 997 484,75 51 714,04 12 263,81
    C. Cash flows from financial activities
    I Inflows - - - -
    II Outflows (27 187,95) (6 381,10) 29 453,25 6 984,74
    III Net cash flows from financial activities (I-II) 27 187,95 6 381,10 (29 453,25) (6 984,74)
    D Total net cash flows (A.III. +/ - B.III +/ - C.III) 5 051 362,75 1 185 571,09 (2 053 429,99) (486 964,05)
    E Balance sheet change in cash, including: 5 053 512,36 1 186 075,61 (2 053 429,99) (486 964,05)
    F Cash opening balance 3 293 853,80 773 078,09 8 219 367,99 1 949 195,60
    G Closing balance of cash (F+/ -D), including: 8 347 366,16 1 959 153,70 6 165 938,00 1 462 231,55
    Source: Company .
    Statement of changes in share equity (funds) with comparative results – consolidated .
    Statement of changes in share equity (funds) IIQ 2018 IIQ 2018 IIQ 2017 IIQ 2017
    PLN EUR PLN EUR
    I Opening balance of equity 15 787 934,10 3 776 024,04 14 071 290,31 3 336 959,38
    I.a Opening balance of equity after adjustments 15 787 934,10 3 776 024,04 14 071 290,31 3 336 959,38
    II Closing balance of equity 13 361 982,78 3 136 100,36 11 881 423,72 2 817 639,85
    III Equity including proposed profit distribution (loss coverage) 13 361 982,78 3 136 100,36 11 881 423,72 2 817 639,85
    Source: Company .









    4. FINANCIAL DATA – SEPARATE.

    Balance Sheet with comparative results .
    ASSETS IIQ2018 PLN IIQ2018 EUR IIQ2017 PLN IIQ2017 EUR
    A Fixed Assets 3 842 135,06 880 900,37 2 628 345,88 621 872,92
    I Intangible assets 2 827 920,72 648 367,74 1 943 565,26 459 852,19
    II Tangible fixed assets 155 540,73 35 661,39 224 862,30 53 202,96
    III Long -term receivables 274 708,92 62 983,52 70 000,00 16 562,17
    IV Long -term investments 580 694,40 133 137,93 389 918,32 92 255,61
    V Long -term prepayments 3 270,29 749,79 - -
    B Current Assets 11 792 358,56 2 703 677,22 10 278 059,87 2 431 813,53
    I Inventory - - - -
    II Short -term receivables 3 454 492,84 792 024,22 1 684 616,69 398 584,33
    III Short -term investments 8 254 746,38 1 892 595,92 8 457 044,30 2 000 956,89
    IV Short -term prepayments 83 119,34 19 057,08 136 398,88 32 272,30
    C Called up share capital (negative value) - - - -
    D Own shares (negative value) - - - -
    TOTAL ASSETS 15 634 493,62 3 584 577,59 12 906 405,75 3 053 686,44

    LIABILITIES IIQ2018 PLN IIQ2018 EUR IIQ2017 PLN IIQ2017 EUR
    A Equity 13 209 990,68 3 028 702,93 11 806 967,42 2 793 556,71
    I Share capital 368 050,00 84 384,17 300 550,00 71 110,85
    II Suplementary capital 44 818 403,98 10 275 679,56 32 988 203,98 7 805 087,89
    III Revaluation reserve - - - -
    IV Other reserve capitals - - - -
    V Previous years’ profit (loss) (26 395 601,27) (6 051 816,14) (17 131 464,34) (4 053 345,40)
    VI Net profit (loss) (5 580 862,03) (1 279 544,67) (4 350 322,22) (1 029 296,63)
    VII Write -off on net profit during the financial year (negative value) - - - -
    B Liabilities and Provisions For Liabilities 2 424 502,94 555 874,67 1 099 438,33 260 129,74
    I Provisions for liabilities 97 030,25 22 246,48 87 746,16 20 760,95
    II Long -term liabilities 33 228,81 7 618,49 57 552,41 13 617,04
    III Short -term liabilities 2 079 518,90 476 778,91 916 414,26 216 825,80
    IV Accruals & Deffered Income 214 724,98 49 230,78 37 725,50 8 925,94
    TOTAL EQUITY & LIABILITIES 15 634 493,62 3 584 577,59 12 906 405,75 3 053 686,44
    Source: Company .







    Profit and loss account with comparative results .
    PROFIT AND LOSS ACCOUNT I IQ2018 I IQ2018 IIQ2017 IIQ2017
    PLN EUR PLN EUR
    A Revenues from sales 693 436,89 162 751,87 530 128,30 125 718,15
    I Sales of products and services 693 436,89 162 751,87 530 128,30 125 718,15
    II Change in work in progress - - - -
    III Intercompany sales - - - -
    IV Sales of goods and materials - - - -
    B Operating costs 3 281 498,51 770 178,26 2 641 693,07 626 468,67
    I Depreciation 48 548,98 11 394,60 50 934,81 12 079,02
    II Materials & energy 68 343,07 16 040,34 23 476,41 5 567,35
    III Cost of services 2 385 191,54 559 812,13 1 813 799,18 430 136,40
    IV Taxes and fees 303,20 71,16 23 750,81 5 632,43
    V Salaries 538 531,09 126 394,98 489 797,63 116 153,87
    VI Benefits 104 427,91 24 509,57 133 496,01 31 658,13
    VII Other costs 136 152,72 31 955,48 106 438,22 25 241,47
    VIII Cost of goods and materials sold - - - -
    C Profit/Loss on sales (A -B) (2 588 061,62) (607 426,39) (2 111 564,77) (500 750,51)
    D Other operating incomes 81 639,34 19 161,02 22 886,77 5 427,52
    I Profit on sale of fixed assets - - - -
    II Subsides - - - -
    III Actualization of fixed assets - - - -
    IV Other operating incomes 81 639,34 19 161,02 22 886,77 5 427,52
    E Other operating costs 22 397,12 5 256,68 39 021,01 9 253,70
    I Loss on sale of fixed assets - - - -
    II Actualization of fixed assets - - - -
    III Other operating costs 22 397,12 5 256,68 39 021,01 9 253,70
    F Profit/Loss on activity (C+D -E) (2 528 819,40) (593 522,05) (2 127 699,01) (504 576,70)
    G Financial incomes 84 567,24 19 848,20 50 610,07 12 002,01
    I Dividends - - - -
    II Interest incomes 7 046,03 1 653,73 22 540,30 5 345,36
    III Profit on sold investments 34 066,82 7 995,59 - -
    IV Actualization of investments 43 454,39 10 198,89 28 069,77 6 656,65
    V Other - - - -
    H Financial costs 13 309,49 3 123,78 97 331,02 23 081,73
    I Interest expenses 7 221,93 1 695,01 1 770,78 419,93
    II Loss on sold investments - - - -
    III Actualization of investments (6 977,00) (1 637,52) 15 012,50 3 560,16
    IV Other 13 064,56 3 066,29 80 547,74 19 101,63
    I Profit/Loss on total activity (F + G - H) (2 457 561,65) (576 797,63) (2 174 419,96) (515 656,41)
    I Gross Profit/Loss (F+G -H) (2 457 561,65) (576 797,63) (2 174 419,96) (515 656,41)
    J Income tax - - (8 264,00) (1 959,78)
    K Other statutory appropriations of the profit - - - -
    L Net Profit/Loss (I -J-K) (2 457 561,65) (576 797,63) (2 166 155,96) (513 696,63)
    Source: Company .






    Cash flow with comparative results .
    IIQ2018 IIQ2018 IIQ2017 IIQ2017
    PLN EUR PLN EUR
    A. Cash flows from operating activities
    I Net profit (loss) (2 457 561,65) (576 797,63) (2 166 155,96) (513 696,63)
    II Total adjustments (552 427,36) (129 656,48) 46 475,99 11 021,63
    III Net cash flows from operating activities (I +/ - II) (3 009 989,01) (706 454,11) (2 119 679,97) (502 675,01)
    B. Cash flows from investment activities
    I Inflows 8 644 262,72 2 028 836,28 60 104,04 14 253,47
    II Outflows 177 033,84 41 550,41 8 390,00 1 989,66
    III Net cash flows from investment activities (I -II) 8 467 228,88 1 987 285,86 51 714,04 12 263,81
    C. Cash flows from financial activities
    I Inflows - - - -
    II Outflows 7 115,11 1 669,94 29 453,25 6 984,74
    III Net cash flows from financial activities (I-II) (7 115,11) (1 669,94) (29 453,25) (6 984,74)
    D Total net cash flows (A.III. +/ - B.III +/ - C.III) 5 450 124,76 1 279 161,82 (2 097 419,18) (497 395,94)
    E Balance sheet change in cash, including: 5 450 124,76 1 279 161,82 (2 097 419,18) (497 395,94)
    F Cash opening balance 2 804 621,62 658 253,72 7 901 523,21 1 873 819,77
    G Closing balance of cash (F+/ -D), including: 8 254 746,38 1 937 415,54 5 804 104,03 1 376 423,84
    Source: Company .

    Statement of changes in share equity (funds) with comparative results .
    Statement of changes in share equity (funds) IIQ2018 IIQ2018 IIQ2017 IIQ2017
    PLN EUR PLN EUR
    I Opening balance of equity 15 667 552,33 3 747 232,15 14 003 652,58 3 320 919,32
    I.a Opening balance of equity after adjustments 15 667 552,33 3 747 232,15 14 003 652,58 3 320 919,32
    II Closing balance of equity 13 209 990,68 3 100 427,32 11 806 967,42 2 799 982,79
    III Equity including proposed profit distribution (loss coverage) 13 209 990,68 3 100 427,32 11 806 967,42 2 799 982,79
    Source: Company .








    5. THE MANAGEMENT BOARD’S COMMENTS ON FACTORS AND EVENTS THAT
    AFFECT THE ACHIEVED FINANCIAL RESULTS .

    Our Company is continuing execution of a strategy aimed to develop a world -class product in the link analytics
    market. In the US, DataWalk Inc. is working on selling our core product – the DataWalk system - and closing the
    first customer deals that will mark historical milestones for our Company.

    The Capital Group revenue reached PLN 693.436,89 in the second quart er representing an increase of approx.
    30,81% Q2’18/Q2’17. Quarterly revenue growth was mainly due to the sale a licence as part of the ongoing
    implementation of a perpetual license of DataWalk software at the Ministry of Finance, Poland, and sale of part
    of DataWalk license to HDI Sigorta A.S.

    Consistent implementation of our business strategy required the Group to incur expenses which significantly
    affected the financial results. PiLab Capital Group S .A. recorded a net loss of PLN 2 .489 .728,05 in the per iod
    in question , while in the second quarter of 2017, net loss reached PLN 2 .144 .962,83. During the reported period,
    spending has been controlled within the projected budgets.

    The sum of net cash flows from investment activities as at the end of the second quarter of 2018 was affected by
    the redemption of units held in the open -end corporate -type debt investment fund (PLN).

    Furthermore, in the period in question the Company obtained hardcopies of all four agreements for financing
    of Issuer’s patenting projects with The Polish Agency for Enterprise Development based in Warsaw („PARP”).
    As a results, Company will receive partial refund of costs connected with patenting its intellectual property
    internationally. Each of the projects assumes our Company’s expense to be up to PLN 860 .400 ,00 with a potential
    refund of up to PLN 361 .150 ,00 , resulting in a total refund of up to PLN 1 .444 .600 ,00 . The resulting refund ratio
    is therefore expected to be 42% of Company costs.

    In t he second quarter of 2018 the PiLab S.A. received information about obtaining a patent in the United States
    Patent and Trademark Office. The title of the Patent is „Computer implemented method for storing unlimited
    amount of data as a mind map in relationa l database systems”. Obtaining next patent in the US confirms recognition
    of the uniqueness of the Issuer’s technology. Patenting IT solutions, apart from securing Intellectual Property rights
    for the Company, has very practical value. Obtaining the patent confirms that the technology owned by the Issuer
    does not interfere with the patent rights of other technologies. This constitutes a tangible measure of progress
    for the Company’s Capital Group in United States.

    On 28th June 2018 The Shareholders’ Meeting of PiLab SA appointed four new Members of The Supervisory
    Board for a new, consecutive term. Additionally to that, FGP Venture sp. z o.o., acting upon its rights resulting
    from § 16 point 3 of Articles of Associati on of the Company, appointed Mr Wojciech Dyszy as a Member of The
    Supervisory Board for a new, consecutive term.

    The Supervisory Board of PiLab S.A. thus comprises of the following members:
    • Paweł Sobkiewicz – Member of the Supervisory Board,
    • Grzegorz Dymek – Member of the Supervisory Board,
    • Roman Pudełko – Member of the Supervisory Board,
    • Rafał Wasilewski – Member of the Supervisory Board,
    • Wojciech Dyszy – Member of the Supervisory Board.
    On 28th May 2018 The Supervisory Board of PiLab SA appointed The Executive Board of the PiLab for a third,
    consecutive term of office for 3 years, electing:
    • Paweł Wieczyński – appointed as the President of the Executive Board,
    • Krystian Piećko – appointed as the Member of the Executive Board.
    Additionally, based on righ t of appointing one of the Board Members as per § 22 point 3 of Articles of Association,
    major shareholder of the Company – FGP Venture sp. z o.o. based in Wrocław, has filed the request to appoint
    Sergiusz Borysławski as the Member of the Executive Board for a term of office for 3 years.







    The Executive Board of PiLab SA thus remains the same and comprises of the following members:
    • Paweł Wieczyński – The President of the Executive Board,
    • Krystian Piećko – Member of the Executive Board,
    • Sergiusz Borysławski – Member of the Executive Board .

    6. NOTES TO FINANCIAL DATA .

    The following exchange rates were applied:
    EUR:
    from to for Balance Sheet for profit and loss for cash flow
    01.04.2018 30.06.2018 4,3616 4,2607 4,2607
    01.04.2017 30.06.2017 4,2265 4,2168 4,2168


    Balance Sheet applicable exchange rate represents the exchange rate as of the last day of the month ending
    the relevant period. Profit and loss account and Cash flow exchange rate represents the average of exchange rates
    effective on the last day of each month within the relevant period.


    Treść w podglądzie może zawierać błędy powstałe podczas konwersji plików pdf.
  • Załącznik nr: 2

    Pobierz plik








    RAPORT OKRESOWY
    II KWARTAŁ 2018














    Wrocław, dnia 03.08. 2018 r.





    1. LIST PRZEWODNI PREZESA ZARZĄDU DO AKCJONARIUSZY .
    Szanowni Państwo,

    W dniu 28 czerwca 2018 Zwyczajne Walne Zgromadzenie podjęło uchwałę o zmianie nazwy firmy
    na DataWalk S.A. , tym samym nastąpiła synchronizacja marketingowa Spółki ze swoim produktem i spółką
    zależną w USA.

    W zakończonym drugim kwartale 2018 rok u realizacja komunikowanych wcześniej strategicznie istotnych
    wdrożeń w sektorze ubezpieczeniowym i rządowym w Polsce odbywała się zgodnie z planem. Również w Stanach
    Zjednoczonych nastąpiła intensyfikacja prac w zakresie ilości konsultacji technicznych i planów integracyjnych
    w ramach potencjalnych projekt ów handlowych.

    Zbliżamy się do końca drugiego etapu rozwoju biznesu , w związku z czym nadchodzi czas na komercjalizację
    dotychczas prowadzonych prac. Przejście do trzeciego etapu rozwoju Grupy Kapitałowej , który będzie polegać
    m.in. na stworzeniu struktury sprzedażowo -wdrożeniowej w USA , planowane jest w pierwszym półroczu 2019
    roku .

    W celu sfinansowania powyższych działań w dniu 10 lipca 2018 r. Spółka przekazała do publicznej wiadomości
    informację (EBI 14/2018) o zwołaniu Nadzwyczajnego Walnego Zgromadzenia na dzień 6 sierpnia 2018 r.
    Zaproponowany porządek obrad obejmuje między inny mi uchwały o emisji nowych akcji w formie oferty
    publicznej w celu pozyskania od inwestorów nowego finansowania na kontynuację przyjętej strategii rozwoju
    oraz o zmianie rynku notowań akcji z NewConnect na główny rynek GPW.

    Planowane przejście na rynek re gulowany w kilku aspektach otworzy przed Grupą nowe możliwości: zwiększy
    zainteresowanie Spółką nowych, potencjalnych inwestorów, którzy ze względów regulacyjnych nie mogą
    inwestować na NewConnect, ponadto wartością dodaną będzie oczekiwane pokrycie analit yczne Grupy.

    Biorąc pod uwagę specyfikę działalności, dojrzałość produktu, efekty z wdrożeń systemu DataWalk,
    które stanowią już weryfikowalne i kwantyfikowalne obszary oceny biznesu, wszystko to będzie stanowić istotny
    zakres działań edukacyjnych prowadzonych na rzecz rynku kapitałowego prezentujących potencjał wzrostu
    wartości spółek w modelu biznesowym vendora produktów enterprise software oraz w kontekście miar ich
    rozwoju.

    W kontekście finansów ważnym wydarzeniem było uzyskanie przez Spółkę mo żliwości refinansowania kosztów
    w ramach dotacji ze środków UE w dwóch obszarach: zabezpieczanie IP (cztery umowy z PARP o łącznej wartości
    do 1.444.600,00 zł, raporty ESPI 3/2018 i 7/2018) oraz rozwój systemu analitycznego (rekomendacja NCBR
    do dofinansow ania o wartości 4.169.516,28 zł, raport ESPI 10/2018). Pozyskane finansowanie zwiększy pulę
    środków przeznaczanych na rozwój Grupy Kapitałowej, pozwalając na lewarowanie kapitału udziałowego
    pozyskiwanego od inwestorów.

    Zap raszamy do odwiedzenia DataWalk we Wrocławiu oraz do śledzenia efektów naszych prac na stronach
    internetowych i profilach społecznościowych Spółki.

    Serdecznie dziękujemy Państwu za okazane zaufanie!

    Z wyrazami szacunku,


    Sergiusz Borysławski
    Członek Zarz ądu PiLab S.A.










    2. PODSTAWOWE INFORMACJE .
    Podstawowe informacje o Emitencie .
    FIRMA : PiLab S.A.
    Forma Prawna: Spółka Akcyjna
    Adres rejestrowy: ul. Rze źnicza 32 -33, 50 -130 Wroc ław
    Telefon: +48 71 707 21 74
    Fax: +48 71 707 22 73
    Adres E-mail: [email protected]
    Adres www: www.pilab.pl
    NIP: 894 -303 -43 -18
    REGON: 21737247
    KRS: 0000405409
    Źród ło: Emitent .


    Podstawowe informacje o DataWalk Inc. (Spó łka zale żna od Emitenta) .
    FIRMA: DataWalk Inc.
    Adres rejestrowy: 1209 Orange Street, Wilmington, Delaware 19801
    Adres korespondencyjny: 2479 East Bayshore Road, Suite 205 Palo Alto, CA 94303
    Adres E-mail: [email protected]
    Adres www: www.datawalk.com
    Źród ło: Emitent .





    3. NAJWAŻNIEJSZE WYDARZENIA DOTYCZĄCE EMITENTA NA OSI CZASU .

    Źród ło: Emitent .





    4. WYKAZ RAPORTÓW BIEŻĄCYCH I OKRESOWYCH PRZEKAZANYCH
    PRZEZ EMITENTA W TRAKCIE RAPORTOWANEGO OKRESU
    ORAZ DO CZASU PUBLIKACJI RAPORTU OKRESOWEGO.
    Źród ło: Emitent .

    Data
    publikacji Typ raportu Nr raportu Tytu ł raportu
    2018.07.31 EBI bie żący 15/2018 Zmiana terminu publikacji raportu okresowego za II kw. 2018 r.
    2018.07.26 ESPI bieżący 10/2018 Informacja o wyborze projektu Emitenta do dofinansowania z NCBR.
    2018.07.10 ESPI bie żący 9/2018 Ogłoszenie o zwo łaniu Nadzwyczajnego Walnego Zgromadzenia PiLab S.A.
    wraz z projektami uchwa ł
    2018.07.10 EBI bie żący 14/2018 Ogłoszenie o zwo łaniu Nadzwyczajnego Walnego Zgromadzenia PiLab S.A.
    wraz z projektami uchwa ł
    2018.06.29 ESPI bie żący 8/2018 Uzyskanie patentu w USA.
    2018.06.29 ESPI bie żący 7/2018 Zawarcie umowy z PARP o dofinansowanie projektów.
    2018.06.29 ESPI bie żący 6/2018 Lista akcjonariuszy posiadaj ących co najmniej 5% liczby g łosów
    na Zwyczajnym Walnym Zgromadzeniu w dniu 28.06.2018 r.
    2018.06.28 EBI bie żący 13/2018 Powo łanie Cz łonków Rady Nadzorczej na now ą kadencj ę.
    2018.06.28 EBI bie żący 12/2018 Tre ść uchwa ł podj ętych na Zwyczajnym Walnym Zgromadzeniu PiLab S.A.
    2018.06.01 ESPI bie żący 5/2018 Ogłoszenie o zwo łaniu Zwyczajnego Walnego Zgromadzenia PiLab S.A.
    wraz z projektami uchwa ł
    2018.06.01 EBI bie żący 11/2018 Ogłoszenie o zwo łaniu Zwyczajnego Walnego Zgromadzenia PiLab S.A.
    wraz z projektami uchwa ł
    2018.05.29 EBI bie żący 10/2018 Powo łanie Zarz ądu Spó łki nowej kadencji.
    2018.05.14 EBI okresowy 9/2018 Raport okresowy za I kwarta ł 2018 r.
    2018.05.10 EBI okresowy 8/2018 Skonsolidowany raport roczny Grupy Kapita łowej PiLab SA za rok obrotowy
    2017
    2018.05.10 EBI okresowy 7/2018 Jednostkowy raport roczny PiLab SA za rok obrotowy 2017
    2018.05.08 EBI bie żący 6/2018 Zmiana terminu publikacji jednostkowego oraz skonsolidowanego raportu
    rocznego za 2017 r.
    2018.04.19 EBI bieżący 5/2018 Wyga śnięcie umowy z Autoryzowanym Doradc ą w zakresie wprowadzenia
    71.500 akcji serii H oraz akcji serii L do obrotu w ASO na rynku NewConnect
    2018.04.06 ESPI bie żący 4/2018 Zawarcie umowy na wdro żenie DataWalk w Ministerstwie Finansów RP.





    5. POZOSTAŁ A AKTYWNOŚĆ EMITENTA .

    Pozosta łe publikacje na temat Emitenta :
    • PulsBiznesu.pl - Gie łda pe łna innowacji
    • PulsBiznesu.pl - Sukces w biznesie rodzi si ę w bólach
    • Parkiet.com - PiLab: Emisja akcji na horyzoncie
    • Wyborcza.pl – Wroc ław - Terroryzm, handel lud źmi, wy łudzeni a. Ich system ma pomaga ć łapa ć
    przest ępców
    • GazetaWroclawska.pl - Wroc ławski Data Walk planuje wej ście na GPW. Celem firmy s ą ameryka ńskie
    kontrakty
    • Money.pl - Akcjonariusze PiLab zdecyduj ą 6 VIII o przej ściu na GPW z NC i emisji akcji
    • SII.org.pl – Stowarzyszenie Inwestorów Indywidulanych, PiLab planuje przeniesienie na rynek
    regulowany GPW oraz now ą emisj ę akcji
    • Wroclaw.pl - Odwa żyć się na realizacj ę American Dream. Startup Wroc ław: Ewolucje

    Konferencje i wydarzenia bran żowe z udzia łem cz łonków zespo łu Emitenta :
    • GPW Innovation Day - Warszawa 17 kwietnia 2018 r.
    • FinTech & InsurTech Digital Congress - Warszawa 10 – 11 maja 2018 r.
    • ISS World Europe – Praga 5 - 7 czerwca 2018 r.
    • PB SPIN Warszawa 6 czerwca 2018 r.
    • Startup Wroc ław Ewolucje – American Dream Wroc ław 14 czerwca 2018 r.

    Konferencje i wydarzenia bran żowe z udzia łem cz łonków zespo łu DataWalk Inc.:
    • International Association of Law Enforcement Intelligence Analysts (IALEIA) Annual Training Event,
    Anaheim, Kalifornia , USA, 9 kwietnia 2018 r.
    • GEOINT 2018 - sympozjum organizowane przez United States Geospatial Intelligence Foundation
    (USGIF), Tampa, Floryda, USA, 22 -23 kwietnia 2018 r.

















    6. KWARTALNE SKRÓCONE SKONSOLIDOWANE SPRAWOZDANIE FINANSOWE
    GRUPY KAPITAŁOWEJ EMITENTA.
    Bilans Grupy Kapita łowej Emitenta .
    Lp. AKTYWA IIQ 2018 IIQ 2017
    A Aktywa trwa łe 3 261 440,66 2 238 427,56
    I. Warto ści niematerialne i prawne 2 827 920,72 1 943 565,26
    II. Rzeczowe aktywa trwa łe 155 540,73 224 862,30
    III. Nale żności d ługoterminowe 274 708,92 70 000,00
    IV. Inwestycje d ługoterminowe - -
    V. Długoterminowe rozliczenia mi ędzyokresowe 3 270,29 -
    B Aktywa obrotowe 11 951 842,74 10 639 893,84
    I. Zapasy - -
    II. Nale żności krótkoterminowe 3 510 244,07 1 684 616,69
    III. Inwestycje krótkoterminowe 8 347 366,16 8 818 878,27
    IV. Krótkoterminowe rozliczenia mi ędzyokresowe 94 232,51 136 398,88
    C Nale żne wp łaty na kapita ł podstawowy (wielko ść ujemna) - -
    D Udzia ły (akcje) w łasne (wielko ść ujemna) - -
    SUMA AKTYWÓW 15 213 283,40 12 878 321,40

    Lp. PASYWA IIQ 201 8 IIQ 201 7
    A Kapita ł (fundusz) w łasny 13 361 982,78 11 881 423,72
    I. Kapita ł (fundusz) podstawowy 368 050,00 300 550,00
    II. Kapita ł (fundusz) zapasowy 44 818 403,98 32 988 203,98
    III. Różnice kursowe z przeliczenia (29 279,89) (5 824,52)
    IV. Pozosta łe kapita ły (fundusze) rezerwowe - -
    V. Zysk (strata) z lat ubieg łych (26 204 091,82) (17 100 245,97)
    VI. Zysk (strata) netto (5 591 099,49) (4 301 259,77)
    VII. Odpisy z zysku netto w ci ągu roku obrotowego (wielko ść ujemna) - -
    B Zobowi ązania i rezerwy na zobowi ązania 1 851 300,62 996 897,68
    I. Rezerwy na zobowi ązania 97 030,25 87 746,16
    II. Zobowi ązania d ługoterminowe 33 228,81 57 552,41
    III. Zobowi ązania krótkoterminowe 1 506 316,58 813 873,61
    IV. Rozliczenia mi ędzyokresowe 214 724,98 37 725,50
    SUMA PASYWÓW 15 213 283,40 12 878 321,40
    Źród ło: Emitent .





    Rachunek zysków i strat Grupy Kapita łowej Emitenta (wariant porównawczy) .
    Lp. RACHUNEK ZYSKÓW I STRAT IIQ 2018 IIQ 2017 I-IIQ 2018 I-IIQ 2017
    A Przychody netto ze sprzedaży i zrównane z nimi, w tym: 693 436,89 530 128,30 1 029 533,86 734 400,88
    I. Przychody netto ze sprzedaży produktów i usług 693 436,89 530 128,30 793 283,86 734 400,88
    II. Zmiana stanu produktów (zwiększenie - wartość dodatnia, zmniejszenie - - - -
    III. Koszt wytworzenia produktów na własne potrzeby jednostki - - - -
    IV. Przychody netto ze sprzedaży towarów i materiałów - - 236 250,00 -
    B Koszty działalności operacyjnej 3 263 233,52 2 620 499,94 6 769 460,07 4 952 101,30
    I. Amortyzacja 48 548,98 50 934,81 92 980,04 101 937,58
    II. Zużycie materiałów i energii 68 724,80 23 510,49 204 921,27 48 276,55
    III. Usługi obce 1 715 031,77 1 435 175,43 3 250 127,14 2 806 513,38
    IV. Podatki i opłaty 11 670,88 37 178,22 22 560,02 49 809,35
    V. Wynagrodzenia 964 974,87 721 326,82 1 825 914,13 1 372 551,61
    VI. Ubezpieczenia społeczne i inne świadczenia 254 603,39 200 452,83 494 529,14 349 093,48
    VII. Pozostałe koszty rodzajowe 199 678,83 151 921,34 286 487,89 223 919,35
    VIII. Wartość sprzedanych towarów i materiałów - - 591 940,44 -
    C Zysk (strata) ze sprzedaży (A -B) (2 569 796,63) (2 090 371,64) (5 739 926,21) (4 217 700,42)
    D Pozostałe przychody operacyjne 81 639,34 22 886,77 97 888,79 34 980,73
    I. Zysk ze zbycia niefinansowych aktywów trwałych - - - -
    II. Dotacje - - - -
    III. Aktualizacja wartości aktywów niefinansowych - - - -
    IV. Inne przychody operacyjne 81 639,34 22 886,77 97 888,79 34 980,73
    E Pozostałe koszty operacyjne 22 397,12 39 021,01 44 677,73 58 430,50
    I. Strata ze zbycia niefinansowych aktywów trwałych - - - -
    II. Aktualizacja wartości aktywów niefinansowych - - - -
    III. Inne koszty operacyjne 22 397,12 39 021,01 44 677,73 58 430,50
    F Zysk (strata) z działalności operacyjnej (C+D -E) (2 510 554,41) (2 106 505,88) (5 686 715,15) (4 241 150,19)
    G Przychody finansowe 41 112,85 50 610,07 142 572,57 105 454,76
    I. Dywidendy i udziały w zyskach - - - -
    II. Odsetki 7 046,03 22 540,30 13 684,40 53 946,64
    III. Zysk ze zbycia inwestycji 34 066,82 - 48 135,00 -
    IV. Aktualizacja wartości inwestycji - 28 069,77 80 753,17 51 508,12
    V. Inne - - - -
    H Koszty finansowe 20 286,49 97 331,02 46 956,91 173 828,34
    I. Odsetki 7 221,93 1 770,78 8 502,87 3 858,05
    II. Strata ze zbycia inwestycji - - - -
    III. Aktualizacja wartości inwestycji - 15 012,50 - 15 012,50
    IV. Inne 13 064,56 80 547,74 38 454,04 154 957,79
    I. Zysk (strata) z działalności gospodarczej (F+G -H) (2 489 728,05) (2 153 226,83) (5 591 099,49) (4 309 523,77)
    I Zysk (strata) brutto (F+G -H) (2 489 728,05) (2 153 226,83) (5 591 099,49) (4 309 523,77)
    J Podatek dochodowy - (8 264,00) - (8 264,00)
    K Pozostałe obowiązkowe zmniejszenia zysku (zwiększenia straty) - - - -
    L Zysk (strata) netto (I -J-K) (2 489 728,05) (2 144 962,83) (5 591 099,49) (4 301 259,77)
    Źród ło: Emitent .





    Rachunek przep ływów pieni ężnych Grupy Kapita łowej Emitenta (metoda po średnia) .
    RACHUNEK PRZEPŁYWÓW PIENIĘŻNYCH IIQ 2018 IIQ 2017 I-IIQ 2018 I-IIQ 2017
    Przepływy środków pieniężnych z działalności operacyjnej
    Zysk (strata) netto (2 489 728,05) (2 144 962,83) (5 591 099,49) (4 301 259,77)
    Korekty razem (996 780,40) 69 272,05 (1 045 958,11) (271 661,17)
    Przepływy pieniężne netto z działalności operacyjnej (I+/ -II) (3 486 508,45) (2 075 690,78) (6 637 057,60) (4 572 920,94)
    Przepływy środków pieniężnych z działalności inwestycyjnej
    Wpływy 8 644 262,72 60 104,04 10 144 262,72 88 976,46
    Wydatki 133 579,46 8 390,00 299 807,19 8 390,00
    Przepływy pieniężne netto z działalności inwestycyjnej (I -II) 8 510 683,26 51 714,04 9 844 455,53 80 586,46
    Przepływy środków pieniężnych z działalności finansowej
    Wpływy - - 351,65 -
    Wydatki (27 187,95) 29 453,25 (17 928,61) 46 440,49
    Przepływy pieniężne netto z działalności finansowej (I -II) 27 187,95 (29 453,25) 18 280,26 (46 440,49)
    Przepływy pieniężne netto, razem (A.III+/ -B.III+/ -C.III) 5 051 362,75 (2 053 429,99) 3 225 678,18 (4 538 774,97)
    Bilansowa zmiana stanu środków pieniężnych, w tym: 5 053 512,36 (2 053 429,99) 3 225 678,18 (4 538 774,97)
    Środki pieniężne na początek okresu 3 293 853,80 8 219 367,99 5 121 687,97 10 704 712,97
    Środki pieniężne na koniec okresu (F+/ -D), w tym: 8 347 366,16 6 165 938,00 8 347 366,16 6 165 938,00
    Źród ło: Emitent .

    Zestawienie zmian w kapitale własnym Grupy Kapita łowej Emitenta .
    Lp. ZESTAWIENIE ZMIAN W KAPITALE (FUNDUSZU) WŁASNYM IIQ 2018 IIQ 2017 I-IIQ 2018 I-IIQ 2017
    I. Kapitał (fundusz) własny na początek okresu (BO) 15 787 934,10 14 071 290,31 18 899 065,62 16 254 782,81
    I.a. Kapitał (fundusz) własny na początek okresu (BO), po korektach 15 787 934,10 14 071 290,31 18 899 065,62 16 254 782,81
    II. Kapitał (fundusz) własny na koniec okresu (BZ) 13 361 982,78 11 881 423,72 13 361 982,78 11 881 423,72
    III. Kapitał (fundusz) własny, po uwzględnieniu proponowanego podziału zysku (pokrycia straty) 13 361 982,78 11 881 423,72 13 361 982,78 11 881 423,72
    Źród ło: Emitent .







    7. KWARTALNE SKRÓCONE JEDNOSTKOWE SPRAWOZDANIE FINANSOWE
    EMITENTA .
    Bilans Emitenta .
    Lp. AKTYWA IIQ 201 8 IIQ 201 7
    A Aktywa trwałe 3 842 135,06 2 628 345,88
    I. Wartości niematerialne i prawne 2 827 920,72 1 943 565,26
    II. Rzeczowe aktywa trwałe 155 540,73 224 862,30
    III. Należności długoterminowe 274 708,92 70 000,00
    IV. Inwestycje długoterminowe 580 694,40 389 918,32
    V. Długoterminowe rozliczenia międzyokresowe 3 270,29 -
    B Aktywa obrotowe 11 792 358,56 10 278 059,87
    I. Zapasy - -
    II. Należności krótkoterminowe 3 454 492,84 1 684 616,69
    III. Inwestycje krótkoterminowe 8 254 746,38 8 457 044,30
    IV. Krótkoterminowe rozliczenia międzyokresowe 83 119,34 136 398,88
    C Należne wpłaty na kapitał podstawowy (wielkość ujemna) - -
    D Udziały (akcje) własne (wielkość ujemna) - -
    SUMA AKTYWÓW 15 634 493,62 12 906 405,75

    Lp. PASYWA IIQ 201 8 IIQ 201 7
    A Kapitał (fundusz) własny 13 209 990,68 11 806 967,42
    I. Kapitał (fundusz) podstawowy 368 050,00 300 550,00
    II. Kapitał (fundusz) zapasowy 44 818 403,98 32 988 203,98
    III. Kapitał (fundusz) z aktualizacji wyceny - -
    IV. Pozostałe kapitały (fundusze) rezerwowe - -
    V. Zysk (strata) z lat ubiegłych (26 395 601,27) (17 131 464,34)
    VI. Zysk (strata) netto (5 580 862,03) (4 350 322,22)
    VII. Odpisy z zysku netto w ciągu roku obrotowego (wielkość ujemna) - -
    B Zobowiązania i rezerwy na zobowiązania 2 424 502,94 1 099 438,33
    I. Rezerwy na zobowiązania 97 030,25 87 746,16
    II. Zobowiązania długoterminowe 33 228,81 57 552,41
    III. Zobowiązania krótkoterminowe 2 079 518,90 916 414,26
    IV. Rozliczenia międzyokresowe 214 724,98 37 725,50
    SUMA PASYWÓW 15 634 493,62 12 906 405,75
    Źród ło: Emitent .







    Rachunek zysków i strat Emitenta (wariant porównawczy) .
    Lp. RACHUNEK ZYSKÓW I STRAT IIQ 2018 IIQ 2017 I-IIQ 2018 I-IIQ 2017
    A Przychody netto ze sprzedaży i zrównane z nimi, w tym: 693 436,89 530 128,30 1 029 533,86 734 400,88
    I. Przychody netto ze sprzedaży produktów i usług 693 436,89 530 128,30 793 283,86 734 400,88
    II. Zmiana stanu produktów (zwiększenie - wartość dodatnia, zmniejszenie - - - -
    III. Koszt wytworzenia produktów na własne potrzeby jednostki - - - -
    IV. Przychody netto ze sprzedaży towarów i materiałów - - 236 250,00 -
    B Koszty działalności operacyjnej 3 281 498,51 2 641 693,07 6 802 677,00 5 001 163,75
    I. Amortyzacja 48 548,98 50 934,81 92 980,04 101 937,58
    II. Zużycie materiałów i energii 68 343,07 23 476,41 204 217,48 46 792,68
    III. Usługi obce 2 385 191,54 1 813 799,18 4 462 630,92 3 440 978,94
    IV. Podatki i opłaty 303,20 23 750,81 485,51 35 366,54
    V. Wynagrodzenia 538 531,09 489 797,63 1 044 661,45 985 327,81
    VI. Ubezpieczenia społeczne i inne świadczenia 104 427,91 133 496,01 217 836,70 221 300,23
    VII. Pozostałe koszty rodzajowe 136 152,72 106 438,22 187 924,46 169 459,97
    VIII. Wartość sprzedanych towarów i materiałów - - 591 940,44 -
    C Zysk (strata) ze sprzedaży (A -B) (2 588 061,62) (2 111 564,77) (5 773 143,14) (4 266 762,87)
    D Pozostałe przychody operacyjne 81 639,34 22 886,77 97 888,79 34 980,73
    I. Zysk ze zbycia niefinansowych aktywów trwałych - - - -
    II. Dotacje - - - -
    III. Aktualizacja wartości aktywów niefinansowych - - - -
    IV. Inne przychody operacyjne 81 639,34 22 886,77 97 888,79 34 980,73
    E Pozostałe koszty operacyjne 22 397,12 39 021,01 44 677,73 58 430,50
    I. Strata ze zbycia niefinansowych aktywów trwałych - - - -
    II. Aktualizacja wartości aktywów niefinansowych - - - -
    III. Inne koszty operacyjne 22 397,12 39 021,01 44 677,73 58 430,50
    F Zysk (strata) z działalności operacyjnej (C+D -E) (2 528 819,40) (2 127 699,01) (5 719 932,08) (4 290 212,64)
    G Przychody finansowe 91 544,24 50 610,07 193 003,96 105 454,76
    I. Dywidendy i udziały w zyskach - - - -
    II. Odsetki 7 046,03 22 540,30 13 684,40 53 946,64
    III. Zysk ze zbycia inwestycji 34 066,82 - 48 135,00 -
    IV. Aktualizacja wartości inwestycji 50 431,39 28 069,77 131 184,56 51 508,12
    V. Inne - - - -
    H Koszty finansowe 20 286,49 97 331,02 53 933,91 173 828,34
    I. Odsetki 7 221,93 1 770,78 8 502,87 3 858,05
    II. Strata ze zbycia inwestycji - - - -
    III. Aktualizacja wartości inwestycji - 15 012,50 6 977,00 15 012,50
    IV. Inne 13 064,56 80 547,74 38 454,04 154 957,79
    I. Zysk (strata) z działalności gospodarczej (F+G -H) (2 457 561,65) (2 174 419,96) (5 580 862,03) (4 358 586,22)
    I Zysk (strata) brutto (F+G -H) (2 457 561,65) (2 174 419,96) (5 580 862,03) (4 358 586,22)
    J Podatek dochodowy - (8 264,00) - (8 264,00)
    K Pozostałe obowiązkowe zmniejszenia zysku (zwiększenia straty) - - - -
    L Zysk (strata) netto (I -J-K) (2 457 561,65) (2 166 155,96) (5 580 862,03) (4 350 322,22)
    Źród ło: Emitent .






    Rachunek przep ływów pieni ężnych Emitenta (metoda po średnia) .
    RACHUNEK PRZEPŁYWÓW PIENIĘŻNYCH IIQ 2018 IIQ 2017 I-IIQ 2018 I-IIQ 2017
    Przepływy środków pieniężnych z działalności operacyjnej
    Zysk (strata) netto (2 457 561,65) (2 166 155,96) (5 580 862,03) (4 350 322,22)
    Korekty razem (552 427,36) 46 475,99 (607 447,12) (131 573,94)
    Przepływy pieniężne netto z działalności operacyjnej (I+/ -II) (3 009 989,01) (2 119 679,97) (6 188 309,15) (4 481 896,16)
    Przepływy środków pieniężnych z działalności inwestycyjnej
    Wpływy 8 644 262,72 60 104,04 10 144 262,72 88 976,46
    Wydatki 177 033,84 8 390,00 514 197,76 8 390,00
    Przepływy pieniężne netto z działalności inwestycyjnej (I -II) 8 467 228,88 51 714,04 9 630 064,96 80 586,46
    Przepływy środków pieniężnych z działalności finansowej
    Wpływy - - 351,65 -
    Wydatki 7 115,11 29 453,25 16 374,45 46 440,49
    Przepływy pieniężne netto z działalności finansowej (I -II) (7 115,11) (29 453,25) (16 022,80) (46 440,49)
    Przepływy pieniężne netto, razem (A.III+/ -B.III+/ -C.III) 5 450 124,76 (2 097 419,18) 3 425 733,01 (4 447 750,19)
    Bilansowa zmiana stanu środków pieniężnych, w tym: 5 450 124,76 (2 097 419,18) 3 425 733,01 (4 447 750,19)
    Środki pieniężne na początek okresu 2 804 621,62 7 901 523,21 4 829 013,37 10 251 854,22
    Środki pieniężne na koniec okresu (F+/ -D), w tym: 8 254 746,38 5 804 104,03 8 254 746,38 5 804 104,03
    Źród ło: Emitent .

    Zestawienie zmian w kapitale własnym Emitenta .
    Lp. ZESTAWIENIE ZMIAN W KAPITALE (FUNDUSZU) WŁASNYM IIQ 2018 IIQ 2017 I-IIQ 2018 I-IIQ 2017
    I. Kapitał (fundusz) własny na początek okresu (BO) 15 667 552,33 14 003 652,58 18 790 852,71 16 187 818,84
    I.a. Kapitał (fundusz) własny na początek okresu (BO), po korektach 15 667 552,33 14 003 652,58 18 790 852,71 16 187 818,84
    II. Kapitał (fundusz) własny na koniec okresu (BZ) 13 209 990,68 11 806 967,42 13 209 990,68 11 806 967,42
    III. Kapitał (fundusz) własny, po uwzględnieniu proponowanego podziału zysku (pokrycia straty) 13 209 990,68 11 806 967,42 13 209 990,68 11 806 967,42
    Źród ło: Emitent .






    8. INFORMACJE O ZASADACH PRZYJĘTYCH PRZY SPORZĄDZANIU RAPORTU,
    W TYM INFORMACJE O ZMIANACH W STOSOWANIU ZASAD (POLITYKI)
    RACHUNKOWOŚCI .
    Przy sporz ądzaniu niniejszego raportu kwartalnego przyj ęto nast ępuje regulacje prawne:
    • Za łącznik nr 3 Regulaminu ASO „Informacje bie żące i okresowe przekazywane w alternatywnym
    systemie obrotu na rynku NewConnect (wed ług stanu prawnego na dzie ń 3 stycznia 2018 r.);
    • Ustawa o rachunkowo ści;
    • Krajowe Standardy Rachunkowo ści;
    • Zasady (polityki) rachunkowo ści Spó łki.

    W okresach, za które prezentowane są wyniki finansowe Emitenta nie wprowadzano, żadnych zmian
    w stosowanych zasadach (polityki) rachunkowo ści.

    Poni żej wskazano przyj ęte i obowi ązuj ące zasady (polityki) rachunkowo ści Spó łki.

    Omówienie przyj ętych zasad (polityki) rachunkowo ści.

    Przyj ęte zasady rachunkowo ści są zgodne z przepisami ustawy o rachunkowo ści z dnia 29 wrze śnia 1994 roku
    z pó źniejszymi zmianami, zwan ą dalej Ustaw ą, która okre śla mi ędzy innymi zasady rachunkowo ści dla jednostek
    maj ących siedzib ę lub miejsce sprawowania zarz ądu na terytorium Rzeczypospolitej Polskiej.

    Wynik finansowy jednostki za dany rok obrotowy obejmuje wszystkie osi ągni ęte i przypadaj ące na jej rzecz
    przychody oraz zwi ązane z tymi przychodami koszty zgodnie z zasadami memoria łu, wspó łmierno ści przychodów
    i kosztów oraz ostro żnej wyceny.

    Stosowane metody wyceny aktywów i pasywów .

    Środki pieni ężne.
    Krajowe środki pieni ężne w kasie i na rachunkach bankowych wycenia się wed ług warto ści nominalnej:
    • wp ływ walut na dewizowy rachunek bankowy wycenia się wg kursów kupna walut, stosowanych na ten
    dzie ń przez bank prowadz ący rachunek dewizowy,
    • rozchód walut wycenia się wed ług kursu sprzeda ży banku stosowanego na dzie ń ich rozchodu,
    • w przypadku pozosta łych operacji po kursie średnim ogłoszonym dla danej waluty przez Narodowy Bank
    Polski z dnia poprzedzaj ącego ten dzie ń,
    • na dzie ń bilansowy środki pieni ężne wycenia się wed ług średniego kursu ustalonego przez NBP na ten
    dzie ń,
    • ustalone na koniec dnia różnice kursowe wp ływaj ą na wynik finansowy, a mianowicie:
    ▪ dodatnie – jako przychody finansowe z operacji finansowych,
    ▪ ujemne – jako koszty finansowe z operacji finansowych.

    Do wyceny rozchodu waluty z rachunku walutowego stosuje się kurs historyczny (jako kurs faktycznie
    zastosowany). Kurs historyczny jest to kurs, po którym dokonano wyceny waluty w dniu jej wp ływu na rachunek
    walutowy. Dokonuj ąc wyceny rozchodu walut z rachunku walutowego wed ług kursu historycznego Spó łka stosuje
    metod ę FIFO, tzn. „pierwsze przysz ło, pierwsze wysz ło”.

    Inwentaryzacja środków pieni ężnych w kasie jest przeprowadzana w formie spisu z natury.

    Inwentaryzacja środków pieni ężnych na rachunkach bankowych jest przeprowadzana poprzez potwierdzenie sald
    z bankiem.

    Inwentaryzacja innych środków pieni ężnych oraz innych aktywów pieni ężnych jest przeprowadzana poprzez
    porównywanie danych ewidencyjnych z dokumentami.






    Nale żno ści i zobowi ązania .
    Nale żności i zobowi ązania (w tym z tytu łu kredytów i po życzek) w walucie polskiej wykazywane są wed ług
    warto ści podlegaj ącej zap łacie.

    Nale żności i zobowi ązania w walutach obcych w momencie powstania ujmowane są wed ług średniego kursu
    ustalonego przez NBP dla danej waluty obcej.

    Dodatnie lub ujemne różnice kursowe powstaj ące w dniu płatno ści, wynikaj ące z różnicy pomi ędzy kursem waluty
    na ten dzie ń, a kursem waluty w dniu powstania nale żności lub zobowi ązania odnoszone są odpowiednio
    na przychody lub koszty operacji finansowych.

    Nierozliczone na dzie ń bilansowy nale żno ści i zobowi ązania w walucie obcej wycenia się po obowi ązuj ącym
    na dany dzie ń średnim kursie ustalonym dla obcej waluty przez NBP.

    Warto ść nale żności aktualizuje się uwzgl ędniaj ąc stopie ń prawdopodobie ństwa ich zap łaty poprzez dokonanie
    odpisu aktualizuj ącego.

    Odpisy aktualizuj ące nale żno ści spó łka tworzy na:
    • nale żno ści od dłużników postawionych w stan likwidacji lub upad łości do wysoko ści nale żności
    nie obj ętych gwarancj ą lub innym zabezpieczeniem nale żno ści zgłoszonej likwidatorowi lub sędziemu
    komisarzowi w post ępowaniu upad łościowym,
    • nale żno ści od dłużników w przypadku oddalenia wniosku o ogłoszenie upad łości, jeżeli maj ątek dłużnika
    nie wystarcza na zaspokojenie kosztów post ępowania upad łościowego w wysoko ści 100% nale żności,
    • nale żno ści kwestionowane przez dłużników (sporne) oraz nale żności skierowane do post ępowania
    sądowego w wysoko ści 100% nale żno ści,
    • nale żno ści, z których zap łatą dłużnik zwleka, a zap łata nie jest prawdopodobna w wysoko ści 100%
    nale żno ści.
    Inwentaryzacja nale żności i zobowi ązań nast ępuje w drodze pisemnego potwierdzenia sald z kontrahentami.

    Instrumenty finansowe .

    Klasyfikacja instrumentów finansowych

    Instrumenty finansowe klasyfikowane są do nast ępuj ących kategorii:
    • aktywa finansowe przeznaczone do obrotu;
    • aktywa finansowe utrzymywane do terminu zapadalno ści;
    • po życzki i nale żności;
    • aktywa finansowe dost ępne do sprzeda ży.
    Klasyfikacja opiera się na analizie charakterystyki oraz celu nabycia inwestycji. Klasyfikacji dokonuje się
    na moment pocz ątkowego ujęcia aktywów i zobowi ązań finansowych.

    Aktywa finansowe przeznaczone do obrotu

    Do tej kategorii instrumentów finansowych zalicza się składnik aktywów finansowych, który spe łnia jeden
    z poni ższych warunków:
    • zosta ł nabyty lub powsta ł głównie w celu odsprzeda ży w krótkim terminie (je żeli oczekuje się jego
    realizacji w ciągu 12 miesi ęcy);
    • stanowi część portfela okre ślonych instrumentów finansowych, które są zarz ądzane łącznie, i dla których
    istnieje potwierdzenie uzyskiwania krótkoterminowych zysków w przysz łości; lub
    • jest instrumentem pochodnym, o ile nie zosta ły spe łnione wymagania dotycz ące zastosowania
    rachunkowo ści zabezpiecze ń.





    Sprzeda ż papierów warto ściowych nast ępuje wg zasady FIFO, tzn. „pierwsze przysz ło, pierwsze wysz ło”. Wynik
    na sprzeda ży jest sum ą sprzeda ży pomniejszon ą o koszt własny sprzeda ży wg opisanej zasady.

    Aktywa finansowe utrzymywane do terminu zapadalno ści

    Do tej kategorii instrumentów finansowych zalicza się składnik aktywów finansowych:
    • nie będący instrumentem pochodnym;
    • sta łych lub mo żliwych do okre ślenia płatno ściach;
    • ustalonym terminie zapadalno ści;
    • który jednostka zamierza i ma mo żliwo ść utrzyma ć w posiadaniu do upływu terminu zapadalno ści; gdzie:
    ▪ brak zamiaru wyst ępuje wtedy, gdy jednostka:
    ▪ zamierza utrzyma ć składnik aktywów finansowych przez czas nieokre ślony;
    ▪ jest gotowa dokona ć sprzeda ży (zmiana warunków rynkowych, potrzeby płynno ściowe,
    alternatywne inwestycje itd.);
    ▪ emitent posiada prawo do rozliczenia w kwocie znacznie niższej od jego zamortyzowanego
    kosztu;
    ▪ brak mo żliwo ści wyst ępu je wtedy, gdy jednostka:
    ▪ nie posiada dost ępnych środków finansowych, które pozwala łyby na finansowanie
    inwestycji do upływu terminu zapadalno ści;
    ▪ podlega ograniczeniom wynikaj ącym z przepisów prawa lub innego typu, które mog ą
    udaremni ć jej zamiar utrzymania składnika aktywów finansowych do terminu zapadalno ści;
    • inny niż:
    ▪ składnik zakwalifikowany jako aktywa finansowe przeznaczone do obrotu;
    ▪ składnik zakwalifikowany jako aktywa finansowe dost ępne do sprzeda ży;
    ▪ składnik spe łniaj ący definicj ę po życzek i nale żności.

    Po życzki i nale żności

    Do tej kategorii instrumentów finansowych zalicza się składnik aktywów finansowych:
    • nie będący instrumentem pochodnym;
    • okre ślonych lub mo żliwych do okre ślenia płatno ściach;
    • nienotowany na aktywnym rynku;
    • inne niż:
    ▪ składnik zakwalifikowany jako aktywa finansowe przeznaczone do obrotu;
    ▪ składnik zakwalifikowany jako aktywa finansowe dost ępne do sprzeda ży;
    ▪ składnik zakwalifikowany jako aktywa finansowe dost ępne do sprzeda ży;
    ▪ aktywa finansowe, których posiadacz mo że nie odzyska ć zasadniczo pełnej kwoty
    inwestycji pocz ątkowej z innego powodu niż pogorszenie obs ługi kredytu, które kwalifikuje
    się jako dost ępne do sprzeda ży.

    Do po życzek udzielonych i nale żności własnych nie zalicza się nabytych po życzek ani nale żności, a tak że wp łat
    dokonanych przez jednostk ę celem nabycia instrumentów kapita łowych nowych emisji, równie ż wtedy,
    gdy nabycie nast ępuje w pierwszej ofercie publicznej lub w obrocie pierwotnym, a w przypadku praw do akcji –
    tak że w obrocie wtórnym.

    Do tej kategorii rachunkowo ści nie zalicza się nale żności z tytu łu dostaw towarów i usług, poniewa ż nie powsta ły
    na skutek przekazania drugiej stronie umowy środków pieni ężnych.







    Aktywa finansowe dost ępne do sprzeda ży

    Do tej kategorii instrumentów finansowych zalicza się aktywa finansowe, które nie są instrumentami pochodnymi
    oraz:
    • zosta ły jako takie zakwalifikowane (zazwyczaj na moment pocz ątkowego ujęcia); lub
    • nie kwalifikuj ą się do pozosta łych kategorii.

    Przy wycenie rozchodu instrumentów finansowych dost ępnych do sprzeda ży stosuje się metod ę FIFO,
    tzn. „pierwsze przysz ło, pierwsze wysz ło”. Wynik na sprzeda ży jest sum ą sprzeda ży pomniejszon ą o koszt własny
    sprzeda ży wg opisanej zasady .

    Zasady wyceny i prezentacji w sprawozdaniu finansowym instrumentów finansowych
    Grupa aktywów finansowych Zasady wyceny Zasady ujęcia w sprawozdaniu finansowym
    Aktywa finansowe przeznaczone do obrotu
    Aktywa finansowe notowane na aktywnym rynku –
    wed ług bieżącej ceny rynkowej.
    Aktywa finansowe nienotowane na aktywnym rynku
    - wed ług ceny nabycia skorygowanej o trwa łą utrat ę
    warto ści, o ile istniej ą przes łanki wskazuj ące, iż
    wycena ta nie różniłaby się istotnie od wyceny w
    warto ści godziwej.
    Różnica z wyceny ujmowana w wyniku
    finansowym bieżącego okresu
    sprawozdawczego w pozycji przychody
    bądź koszty finansowe.
    Aktywa finansowe utrzymywane
    do terminu zapadalno ści
    Wed ług skorygowanej ceny nabycia przy
    zastosowaniu efektywnej stopy procentowej (IRR).
    Różnice z wyceny koryguje warto ść
    wycenianego składnika aktywów oraz jest
    ujmowana w wyniku finansowym
    bieżącego okresu sprawozdawczego w
    pozycji przychody bądź koszty finansowe.
    Pożyczki i należności Wed ług skorygowanej ceny nabycia przy
    zastosowaniu efektywnej stopy procentowej (IRR).
    Różnice z wyceny koryguje warto ść
    wycenianego składnika aktywów oraz jest
    ujmowana w wyniku finansowym
    bieżącego okresu sprawozdawczego w
    pozycji przychody bądź koszty finansowe.
    Aktywa finansowe dostępne do
    sprzeda ży
    Aktywa finansowe notowane na aktywnym rynku –
    wed ług bieżącej ceny rynkowej.
    Aktywa finansowe nienotowane na aktywnym rynku
    - wed ług ceny nabycia skorygowanej o trwa łą utrat ę
    warto ści, o ile istniej ą przes łanki wskazuj ące, iż
    wycena ta nie różniłaby się istotnie od wyceny w
    warto ści godziwej.
    Różnica z wyceny ujmowana w wyniku
    finansowym bieżącego okresu
    sprawozdawczego w pozycji przychody
    bądź koszty finansowe.

    Warto ści niematerialne i prawne .
    Warto ści niematerialne i prawne wycenia się wed ług cen nabycia lub kosztów wytworzenia pomniejszonych
    o dotychczasowe odpisy umorzeniowe. Odpisy amortyzacyjne są dokonywane przy zastosowaniu metody
    liniowej.

    Maj ąc na uwadze zasad ę istotno ści wynikaj ącą z art. 4 ust. 4 Ustawy potwierdzon ą postanowieniem ustawy
    o podatku dochodowym od osób prawnych art. 16d, warto ści niematerialne i prawne o warto ści do 3 500 zł,
    traktowane jako niskocenne składniki maj ątku, zalicza się do materia łów i ksi ęguje bezpo średnio w zużycie
    materia łów z pomini ęciem ewidencji bilansowej.

    Inwentaryzacja warto ści niematerialnych i prawnych jest przeprowadzana w formie porównania danych
    ewidencyjnych z dokumentacj ą.






    Warto ść firmy .
    W wyniku aportu przedsi ębiorstwa „PILAB Zaawansowane technologie i Szkolenia informatyczne Krystian
    Pie ćko” (akt notarialny z 18.10.2011 r. Rep. A nr 12309/2011) powsta ła dodatnia warto ść firmy. Dominuj ącą
    warto ścią wniesionego przedsi ębiorstwa były innowacyjne techniki i algorytmy do obs ługi i zarz ądzania danymi,
    które charakteryzuj ą się ogromn ą niezale żnością od zastosowanych technologii informatycznych. Techniki
    te korzystaj ą z podstawowych założeń układu danych i nie ulegn ą dewaluacji z upływem czasu i rozwojem technik
    informatycznych. W przypadku utworzenia nowych standardów danych, które mog ą zmieni ć technologie zapisu
    i przechowywania, same algorytmy ulegn ą tylko częściowej modyfikacji lub rozwini ęciu pozostawiaj ąc trzon
    rozwi ązania nienaruszony.

    W zwi ązku z powy ższym, zgodnie z postanowieniami art. 44b ust 10 Ustawy Zarz ąd Spó łki podj ął decyzj ę
    o wyd łużeniu okresu amortyzacji dodatniej warto ści firmy do 20 lat. Przyj ęty okres amortyzacji warto ści firmy
    uzasadniony jest wysokim prawdopodobie ństwem wykorzystywania przedsi ębiorstwa stanowi ącego przedmiot
    aportu przez tak długi okres oraz zwi ększeniem oczekiwanych przysz łych korzy ści ekonomicznych.

    Rzeczowe aktywa trwa łe.
    Środki trwa łe oraz środki trwa łe w budowie wycenia się wed ług cen nabycia lub kosztów wytworzenia
    pomniejszonych o dotychczasowe odpisy umorzeniowe. Spó łka prowadzi ewidencj ę środków trwa łych,
    do których zalicza się składniki mienia, przy czym środki trwa łe o warto ści do 3 500, traktowane jako niskocenne
    składniki maj ątku, zalicza się do materia łów i ksi ęguje bezpo średnio w zużycie materia łów z pomini ęciem
    ewidencji bilansowej, zgodnie z art. 32 ust. 6 Ustawy. Zasady amortyzacji środków trwa łych są zgodne z ustaw ą
    o podatku dochodowym od osób prawnych.

    Odpisy amortyzacyjne są dokonywane przy zastosowaniu metody liniowej.

    Odpisy amortyzacji dokonywane są zgodnie ze sporz ądzonym planem amortyzacji.

    Odsetki, prowizje oraz różnice kursowe dotycz ące środków trwa łych w budowie zwi ększaj ą warto ść nabycia tych
    składników maj ątku.

    Inwentaryzacja rzeczowych aktywów trwa łych jest przeprowadzana w formie spisu z natury.

    Wyroby gotowe .
    Wytwarzane przez Spó łkę programy komputerowe przeznaczone do wielokrotnej sprzeda ży stanowi ą wyroby
    gotowe. Wycena nast ępuje w oparciu o postanowienia art. 34 ust. 3 Ustawy, tj. w okresie przynoszenia przez nie
    korzy ści ekonomicznych, nie dłuższym niż 5 lat, w wysoko ści nadwy żki kosztów ich wytworzenia
    nad przychodami wed ług cen sprzeda ży netto, uzyskanymi ze sprzeda ży tych produktów w ciągu tego okresu.
    Nieodpisane po upływie tego okresu koszty wytworzenia zwi ększaj ą pozosta łe koszty operacyjne.

    Produkcja w toku .
    Zgodnie z art. 28 ust. 1 pkt 6 Ustawy, produkcj ę w toku jako składnik rzeczowych składników aktywów
    obrotowych, wycenia się nie rzadziej niż na dzie ń bilansowy wed ług kosztów wytworzenia nie wy ższych od cen
    ich sprzeda ży netto na dzie ń bilansowy.

    Rozliczenia mi ędzyokresowe .
    Rozliczenia mi ędzyokresowe czynne ustala się w wysoko ści kosztów przypadaj ących na nast ępne okresy
    sprawozdawcze. Jeżeli warto ść otrzymanych finansowych składników maj ątku jest niższa niż zobowi ązania
    na nie, w tym równie ż z tytu łu uzyskanych kredytów i po życzek, to różnica stanowi czynne rozliczenia
    mi ędzyokresowe kosztów. Odpisuje się je w koszty operacji finansowych w równych ratach w ciągu okresu,
    na jaki zaci ągni ęto zobowi ązanie. Do kosztów rozliczanych w czasie zalicza się przede wszystkim: zap łacone
    odsetki od kredytów, op łacone z góry prenumeraty, składki na ubezpieczenia maj ątkowe, czynsze.

    Maj ąc na uwadze zasad ę istotno ści wynikaj ącą z art. 4 ust. 4 Ustawy koszty dotycz ące przysz łych okresów są
    rozliczane w miesi ęcznych odpisach, jeśli stanowi ą istotn ą kwot ę. W przeciwnym razie nie dokonuje się ich
    comiesi ęcznego rozliczania. Za próg istotno ści Spó łka przyjmuje niższą z dwóch warto ści: 1-2% sumy bilansowej
    lub 05 -1% przychodów ze sprzeda ży.






    Rozliczenia mi ędzyokresowe bierne ustala się w wysoko ści przypadaj ącej na bie żący okres sprawozdawczy:
    • ściśle oznaczonych świadcze ń wykonywanych na rzecz spó łki, lecz jeszcze nie stanowi ących
    zobowi ązania,
    • prawdopodobnych kosztów, których kwota bądź data powstania zobowi ązania z ich tytu łu nie jest jeszcze
    znana.
    Przewidywane, lecz nie poniesione, wydatki obj ęte biernymi rozliczeniami mi ędzyokresowymi zmniejszaj ą
    bie żąco koszty, nie pó źniej niż do końca roku obrachunkowego nast ępnego po roku ich ustalenia.

    Spó łka dokonuje biernych rozlicze ń mi ędzyokresowych kosztów w wysoko ści prawdopodobnych zobowi ązań
    przypadaj ących na bie żący okres sprawozdawczy wynikaj ących ze świadcze ń wykonanych na rzecz Spó łki przez
    kontrahentów oraz z obowi ązku wykonania zwi ązanych z bie żącą dzia łalno ścią przysz łych świadcze ń wobec
    nieznanych osób, których kwot ę mo żna oszacowa ć, cho ć data powstania zobowi ązania z ich tytu łu nie jest jeszcze
    znana.

    Na składniki aktywów, co do których istnieje podejrzenie, że w daj ącej się przewidzie ć przysz łości nie będą
    przynosi ć korzy ści ekonomicznych, Spó łka będzie dokonywa ła odpisu z tytu łu trwa łej utraty ich warto ści.

    W zwi ązku z przej ściowymi różnicami mi ędzy wykazywan ą w ksi ęgach rachunkowych warto ścią aktywów
    i pasywów a ich warto ścią podatkow ą oraz strat ą podatkow ą mo żliw ą do odliczenia w przysz łości, jednostka ustala
    aktywa z tytu łu odroczonego podatku dochodowego.

    Aktywa z tytu łu odroczonego podatku dochodowego ustala się w wysoko ści kwoty przewidzianej w przysz łości
    do odliczenia od podatku dochodowego w zwi ązku z ujemnymi różnicami przej ściowymi, które spowoduj ą
    w przysz łości zmniejszenie podstawy obliczenia podatku dochodowego oraz straty podatkowej mo żliwej
    do odliczenia.

    Wysoko ść aktywów z tytu łu odroczonego podatku dochodowego ustala się przy uwzgl ędnieniu stawek podatku
    dochodowego obowi ązuj ących w roku powstania obowi ązku podatkowego.

    Inwentaryzacja rozlicze ń mi ędzyokresowych jest przeprowadzana w formie porównania danych ewidencyjnych
    z dokumentacj ą.

    Kapita ły własne .
    Kapita ł zak ładowy wykazuje się w wysoko ści okre ślonej w umowie lub statucie i wpisanej w rejestrze sądowym.

    Zadeklarowane, lecz niewniesione wk łady kapita łowe ujmuje się jako nale żne wp łaty na poczet kapita łu.

    Kapita ł zapasowy tworzony jest z odpisów z czystego zysku rocznego Spó łki. Ponadto do kapita łu zapasowego
    zalicza się równie ż nadwy żkę powsta łą w wyniku sprzeda ży akcji powy żej ich warto ści nominalnej po potr ąceniu
    kosztów emisji.

    Inwentaryzacja kapita łów własnych jest przeprowadzana w formie porównania danych ewidencyjnych
    z dokumentacj ą.

    Rezerwy .
    W zwi ązku z przej ściowymi różnicami mi ędzy wykazywan ą w ksi ęgach rachunkowych warto ścią aktywów
    i pasywów a ich warto ścią podatkow ą oraz strat ą podatkow ą mo żliw ą do odliczenia w przysz łości, jednostka
    tworzy rezerw ę z tytu łu odroczonego podatku dochodowego.

    Rezerw ę z tytu łu odroczonego podatku dochodowego tworzy się w wysoko ści kwoty podatku dochodowego
    wymagaj ącej w przysz łości zap łaty w zwi ązku z wyst ępowaniem dodatnich różnic przej ściowych, tj. różnic, które
    spowoduj ą zwi ększenie podstawy obliczenia podatku dochodowego w przysz łości.

    Wysoko ść rezerwy z tytu łu odroczonego podatku dochodowego ustala się przy uwzgl ędnieniu stawek podatku
    dochodowego obowi ązuj ących w roku powstania obowi ązku podatkowego.

    Inwentaryzacja rezerw jest przeprowadzana w formie porównania danych ewidencyjnych z dokumentacj ą.





    Przychody ze sprzeda ży.
    Przychodem z tytu łu świadczenia usług zwi ązanych z oprogramowaniem i doradztwem w zakresie informatyki
    jest kwota nale żna z tego tytu łu od odbiorcy.

    Pozosta łe przychody i koszty operacyjne .
    Pozosta łe przychody i koszty operacyjne są to przychody i koszty niezwi ązane bezpo średnio z podstawow ą
    dzia łalno ścią Spó łki.

    Przychody i koszty finansowe .
    Przychody finansowe są to nale żne przychody z operacji finansowych, natomiast koszty finansowe są
    to poniesione koszty operacji finansowych.

    Ujemne różnice kursowe oraz odsetki od zobowi ązań i kredytów inwestycyjnych po oddaniu inwestycji
    do użytkowania obci ążają koszty operacji finansowych.

    Zyski i straty nadzwyczajne .
    Przez straty i zyski nadzwyczajne rozumie się straty i zyski powstaj ące na skutek zdarze ń trudnych
    do przewidzenia, poza dzia łalno ścią operacyjn ą Spó łki i niezwi ązane z ogólnym ryzykiem jej prowadzenia.

    Podatek dochodowy .
    Zobowi ązania z tytu łu podatku dochodowego naliczane są zgodnie z przepisami ustawy o podatku dochodowym
    od osób prawnych.

    Podatek dochodowy od osób prawnych jest obliczany w oparciu o zysk brutto ustalony na podstawie przepisów
    o rachunkowo ści, skorygowany o przychody nie stanowi ące przychodów podlegaj ących opodatkowaniu
    oraz koszty niestanowi ące kosztów uzyskania przychodów.

    Wynik finansowy .
    Na wynik finansowy składaj ą się: wynik na dzia łalno ści podstawowej, wynik na pozosta łej dzia łalno ści
    operacyjnej, wynik na dzia łalno ści finansowej, wynik na operacjach nadzwyczajnych, obowi ązkowe obci ążenia
    wyniku.

    Pomiar wyniku finansowego .
    Rachunek wyników sporz ądzony zosta ł w wariancie porównawczym.

    Sposób sporz ądzania sprawozdania finansowego .
    Sprawozdanie finansowe obejmuje wprowadzenie, bilans, rachunek zysków i strat w wersji porównawczej,
    dodatkowe informacje i obja śnienia, zestawienie zmian w kapitale (funduszu) własnym oraz rachunek przep ływów
    pieni ężnych sporz ądzony metod ą po średni ą.

    Zasady konsolidacji .
    Skonsolidowane sprawozdanie finansowe obejmuje sprawozdanie finansowe Spó łki Dominuj ącej i jej jednostk ę
    zale żną.

    Jednostka Dominuj ąca posiada kontrol ę, jeżeli posiada zdolno ść do kierowania polityk ą finansow ą i operacyjn ą
    innej jednostki, w celu osi ągania korzy ści ekonomicznych z jej dzia łalno ści.

    Dochody i koszty jednostki zale żnej nabytej lub zbytej w ciągu roku ujmuje się w skonsolidowanym sprawozdaniu
    z zysków i strat oraz innych całkowitych dochodów do daty utraty kontroli nad tą jednostk ą zale żną. W razie
    konieczno ści sprawozdania finansowe spó łki zale żnej koryguje się w taki sposób, by dopasowa ć stosowane przez
    nie zasady rachunkowo ści do polityki rachunkowo ści Spó łki Dominuj ącej. Podczas konsolidacji wszystkie
    wewn ątrzgrupowe aktywa, zobowi ązania, kapita ł własny, dochody, koszty i przep ływy pieni ężne dotycz ące
    transakcji dokonanych mi ędzy członkami Grupy Kapita łowej podlegaj ą całkowitej eliminacji.





    9. ZWI ĘZŁA CHARAKTERYSYKA ISTOTNYCH DOKONAŃ LUB NIEPOWODZEŃ
    EMITENTA W OKRESIE, KTÓREGO DOTYCZY RAPORT, WRAZ Z OPISEM
    NAJWAŻNIEJSZYCH CZYNNIKÓW I ZDARZEŃ, W SZCZEGÓLNOŚCI
    O NIETYPOWYM CHARAKTERZE, MAJACYCH WPŁYW NA OSIAGNIĘTE
    WYNIKI .
    W drugim kwartale 2018 roku Grupa Kapitałowa PiLab S.A. wypracowała przychody ze sprzedaży netto
    w wysokości 693 .436,89 zł, co stanowi wzrost 30 ,81 % w porównaniu do skonsolidowanych przychodów Grupy
    osiągniętych w I I kwartale roku 2017. W całym pierwszym półroczu 2018 r. Grupa wygenerowała 1.029.533,86 zł
    przychodów netto ze sprzedaży , co jest wynikiem o 40,19% r/r względem przychodów Grupy w I półroczu 2017 r.
    Wyższy poziom przychodów j est w dużej mierze efekt em sprzedaży licencji w ramach prowadzonego projektu
    na rzecz Ministerstwa Finansów Rzeczpospolitej Polskiej (ESPI 4/2018 ), a także sprzedaży drugiej części licencji
    na oprogramowanie DataWalk do HDI Sigorta A.S.
    Jednostkowe przychody osiągnięte przez Emitenta , zarówno w okresie wyłącznie II kwartału 2018 r. oraz całego
    pierwszego półrocza 2018 r. były równe wartości sprzedaży na poziomie Grupy i wzro sły odpowiednio o 30 ,81 %
    r/r ( w stosunku do I I kwartału poprzedniego roku ) oraz 40,19% r/r (w stosunku do I półrocza 2017 r.).
    Na sum ę przepływ ów pieniężn ych netto z działalności inwestycyjnej na koniec II kwartału 2018 r. miało wpływ
    umorzenie jednost ek uczestnictwa posiadanych w funduszu inwestycyjnym otwartym typu dłużne polskie
    korporacyjne (PLN) .
    W omawianym okresie Grupa Kapitałowa PiLab S.A. sukcesywnie realizowała przyjętą strategię rozwoju,
    która zakłada m.in . intensyfikację działań sprzedażowych zarówno w Polsce, jak i zagranicą, w szczególności
    na amerykańskim rynku IT. W drugim kwartale 2018 r. PiLab S.A. kontynuowała również prace badawcze
    i rozwojowe, których celem jest wypracowanie dojrzałego rynkowo, rozpoznawalnego na świecie
    oprogramowania klasy Enterprise. W tym czasie Emitent uzyskał potwierdzenie przyznania kolejnej ochrony
    patentowej przez United States Patent and Trademark Office , ponadto do siedziby Emitenta wpłynęły cztery
    umowy o dofinansowanie projektów w ramach poddziałania 2.3.4 POIR, zawarte przez Emitenta z Polską Agencją
    Rozwoju Przedsiębiorczości z siedzibą w Warszawie . O szczegółach tych zdarzeń Spółka poinformowała
    w odrębnych raportach ESPI (odpowiednio 8 /2018 i 7/2018 ), jak również zostały one szerzej omówione w pkt 12
    nin iejszego raportu okresowego .
    Poniesione w I I kwartale 2018 r. koszty związane z realizacją głównych celów biznesowych istotnie wpłynęły
    na wynik finansowy Grupy Kapitałowej PiLab S.A., która wypracowała w opisywanym okresie stratę netto
    w wysokości 2.489 .728,05 zł, tj. o 16,07 % większą w porównaniu z drugim kwartałem roku poprzedniego. Strata
    netto Grupy w ujęciu całego pierwszego półrocza 2018 r. wynosi 5.591.099, 49 zł, jest tym samym wyższa
    o 29, 99 % r/r od straty netto wykazanej w analogicznym okresie 2017 r.
    W ujęciu jednostkowym, PiLab S.A. osiągnął stratę netto na poziomie 2.457 .561,65 zł, która jest o 13, 45% wyższa
    od straty wykazane j za okres II kwartału 2017 r . Przekłada się to na 5.580.862,03 zł jednostkowej straty netto
    za pierwsze półrocze 2018 r., która jest o 28, 29 % r/r wyższ a niż w analogicznym okresie 2017 r. Należy jednak
    wskazać, że w szelkie wydatki poniesione przez PiLab S.A. oraz DataWalk Inc. w omawianym okresie były
    kontrolowane i mieściły się w przewidywanym zakresie , a odnotowanie straty związane jest z aktualnym etapem
    rozwoju.
    W tym czasie DataWalk Inc. podejmowała działania w zakresie konsultacji technicznych i planów integracyjnych
    w ramac h potencjalnych projektów handlowych.

    W związku ze zbliżającym się zakończeniem obecnej kadencji Zarządu Spółki, w dniu 28 maja 2018 r. Rada
    Nadzorcza Spółki podjęła uchwały w przedmiocie powołania Pana Pawła Wieczyńskiego oraz Pana Krystiana
    w skład Zarządu Spółki nowej kadencji. Następnie dz iałając na podstawie uprawnienia określonego w § 22 ust. 3
    Statutu Spółki, akcjonariusz Spółki – spółka FGP Venture sp. z o.o. złożyła oświadczenie w przedmiocie





    powołania Pana Sergiusza Borysławskiego na Członka Zarządu Spółki nowej kadencji, tym samym powodując,
    iż skład osobowy Zarządu nie zmienił się w stosunku do tego sprzed dnia wygaśnięcia okresu poprzedniej kadencji .
    W dniu 28 czerwca 201 8 r. odbyło się Zwyczajne Walne Zgromadzenie, które m.in. podjęło uchwały w sprawie
    powołania Członków Rady Nadzorczej na nową wspólną, 3 -letnią kadencję: Pana Pawła Sobkiewicza ,
    Pana Grzegorza Dymka , Pana Romana Pudełko , Pana Rafała Wasilewskiego .
    W kontekście omówienia zmian w Radzie Nadzorczej należy wskazać r ównież, że spółka FGP Venture sp. z o. o.
    działając na podstawie uprawnienia wynikającego z § 16 ust. 3 Statutu Spółki powołała do składu Rady Nadzorczej
    Pana Wojciecha Dyszy .
    Pełny skład Rady Nadzorczej na nową, wspólną 3 -letnią kadencję prezentuje się następująco:
    • Pan Pawła Sobkiewicza ,
    • Pan Grzegorza Dymka ,
    • Pan Romana Pudełko ,
    • Pan Rafała Wasilewskiego ,
    • Pan Wojciech Dyszy .
    Walne Zgromadzenie podjęło również uchwałę w sprawie zmiany Statutu Spółki , w następstwie której PiLab S.A.
    zmieni nazwę na DataWalk S.A. Na dzień sporządzenia niniejszego raportu okresowego Emitent oczekuje
    na zarejestrowanie zmian w Krajowym Rejestrze Sądowym.

    10. JEŻELI EMITENT PRZEKAZYWAŁ DO PUBLICZNEJ WIADOMOŚCI PROGNOZY
    WYNIKÓW FINANSOWYCH - STANOWISKO ODNOŚNIE MOŻLIWOŚCI
    ZREALIZOWANIA PUBLIKOWANYCH PROGNOZ WYNIKÓW NA DANY ROK
    W ŚWIETLE WYNIKÓW ZAPREZENTOWANYCH W DANYM RAPORCIE
    KWARTALNYM .
    Spółka nie publikowała prognoz wyników finansowych na 201 8 rok.

    11. W PRZYPADKU GDY DOKUMENT INFORMACYJNY EMITENTA ZAWIERAŁ
    INFORMACJE, O KTÓRYCH MOWA W § 10 PKT 13a) ZAŁĄCZNIKA NR 1
    DO REGULAMINU ASO – OPIS STANU REALIZACJI DZIAŁAŃ I INWESTYCJI
    EMITENTA ORAZ HARMONOGRAMU ICH REALIZACJI .
    Dokument Informacyjny Emitenta nie zawiera ł informacji, o których mowa w § 10 pkt 13a) Za łącznika nr 1
    do Regulaminu ASO.

    12. JEŻELI W OKRESIE OBJĘTYM RAPORTEM EMITENT PODEJMOWAŁ
    W OBSZARZE ROZWOJU PROWADZONEJ DZIAŁALNOŚCI INICJATYWY
    NASTAWIONE NA WPROWADZENIE ROZWIĄZAŃ INNOWACYJNYCH
    W PRZEDSIĘBIORSTWIE – INFORMACJE NA TEMAT TEJ AKTYWNOŚCI .
    W drugim kwartale 2018 roku miały miejsce dwa ważne z punktu widzenia działalności Emitenta wydarzenia.
    Pierwszym z nich było uzyskanie przez Spółkę w dniu 29 czerwca 2018 r. potwierdzeni a przyznania ochrony
    patentowej przez United States Patent and Trademark Office na wyna lazek pn. „Computer implemented method
    for storing unlimited amount of data as a mind map in relational database systems”. Uzyskanie kolejnego patentu
    w USA jest potwierdzeniem innowacyjności technologii Emitenta na najbardziej konkurencyjnym rynku IT.
    Pat entowanie rozwiązań informatycznych oprócz zabezpieczenia praw intelektualnych należących do Spółki
    ma również bardzo praktyczny, a w wypadku rynku amerykańskiego krytyczny aspekt. Uzyskanie patentu
    pozwala stwierdzić, iż technologia, której właścicielem j est Emitent nie narusza praw patentowych podmiotów





    trzecich . To niezwykle istotny krok milowy w kontekście planowanych działań sprzedażowych Grupy Kapitałowej
    Emitenta w USA.

    Drugim istotnym wydarzeniem było zawarcie czter ech umów przez Emitenta z Polską Agencją Rozwoju
    Przedsiębiorczości („PARP”). Pozyskane przez Spółkę środki zostaną przeznaczone na pokrycie kosztów
    związanych z procesem uzyskania ochrony praw własności przemysłowej w trybie międzynarodowym (patenty)
    dla wynalazk ów Emitenta. Na realizacje każdego z czterech projektów Spółka otrzymała 361.150,00 zł (słownie:
    trzysta sześćdziesiąt jeden tysięcy sto pięćdziesiąt złotych), co oznacza, iż Emitent pozyskał dofinansowanie
    w łącznej kwocie 1.444.600,00 zł. Całkowity koszt każdego z projektów wynosi 860.400,00 zł, tak więc
    otrzymana od PARP kwota dofinansowania dla każdego z projektów stanowi ok. 42% całkowitej jego wartości.

    W kontekście omówienia projektów współfinansowanych ze środków publicznych można ponadto wskazać,
    iż w raportowanym okresie Spółka oczekiwała na otrzymania decyzji z Narodowego Centrum Badań i Rozwoju
    dotyczącej wydania rekomendacji do dofinansowania w ramach Programu Operacyjnego Inteligentny Rozwój
    2014 -2020. Ostatecznie Spółka otrzymała decyzję w d niu 26 lipca 2018 r., a w jej wyniku projekt Spółki otrzymał
    rekomendację do dofinansowania w kwocie 4.169.516,28 zł, przy całkowitym koszcie projektu oszacowanym
    na 6.549.630,90 zł , tak więc rekomendowane dofinansowanie obejmuje ok. 64% całkowitej wartośc i projektu .
    Szczegóły w tym zakresie przedstawione zostały w raporcie ESPI nr 10/2018.


    13. OPIS ORGANIZACJI GRUPY KAPITAŁOWEJ ZE WSKAZANIEM JEDNOSTEK
    PODLEGAJACYCH KONSOLIDACJI .
    Na dzi eń 30.06.2018 r. Emitent posiada ł 100,00% udzia łów w kapitale zak ładowym DataWalk Inc., spó łce prawa
    ameryka ńskiego z siedzib ą statutow ą w Wilmington w stanie Delaware.
    Rysunek 1. Podmioty zale żne od Emitenta .

    Źród ło: Emitent

    14. W PRZYPADKU, GDY EMITENT TWORZY GRUPĘ KAPITAŁOWĄ
    I NIE SPORZĄDZA SKONSOLIDOWANYCH SPRAWOZDAŃ FINANSOWYCH –
    WSKAZANIE PRZYCZYN NIESPORZĄDZANIA TAKICH SPRAWOZDAŃ .
    Za okres II kwarta łu 201 8 r. Emitent sporz ądza skonsolidowane sprawozdanie finansowe obejmuj ące wyniki
    PiL ab S.A. (Emitent) oraz spó łki DataWalk Inc . (spó łka zale żna od Emitenta).

    PiLab S.A.
    DataWalk Inc.
    (100,00% udziału w kapitale zakładowym i głosach )





    15. INFORMACJA O STRUKTURZE AKCJONARIATU EMITENTA, ŻE WSKAZANIEM
    AKCJONARIUSZY POSIADAJĄCYCH, NA DZIEŃ SPORZĄDZENIA RAPORTU,
    CO NAJMNIEJ 5% GŁOSÓW NA WALNYM ZGROMADZENIU .
    Wykres 1. Struktura akcjonariatu Emitenta (udział w głosach na Walnym Zgromadzeniu) .

    * w tym podmiot pełniący funkcj ę Animatora Rynku, w wyniku realizacji obowi ązku, o którym mowa w § 7 ust. 4 Regulaminu ASO .
    Źród ło: Emitent

    Tabela 1. Struktura akcjonariatu Emitenta .
    * w tym podmiot pe łniący funkcj ę Animatora Rynku, w wyniku realizacji obowi ązku, o którym mowa w §7 ust. 4 Regulaminu ASO .
    Źród ło: Emitent


    16. INFORMACJE DOTYCZĄCE LICZBY OSÓB ZATRUDNIONYCH
    PRZEZ EMITENTA, W PRZELICZENIU NA PEŁNE ETAT .
    Na dzie ń sporz ądzenia niniejszego raportu kwartalnego Grupa Kapita łowa PiL ab S.A. zatrudnia ła i na stałe
    współpracowała łącznie z 54 osobami (w przeliczeniu na pełne etaty).

    Na dzie ń sporz ądzenia niniejszego raportu kwartalnego Emitent zatrudnia ł i na stałe współpracował łącznie
    z 51 osob ami (w przeliczeniu na pełne etaty).
    43,13%
    9,08%
    7,61%
    40,18%
    FGP Venture sp. z o.o.
    Investors TFI S.A.
    Aviva Investors Poland TFI S.A.
    Pozostali
    Akcjonariusz Liczba akcji Liczba g łosów Udzia ł w kapitale
    zak ładowym
    Udzia ł w ogólnej
    licz bie g łosów
    FGP Venture sp. z o.o. 1 175 000 1 900 000 31,93% 43,13%
    Investors TFI S.A. 400 000 400 000 10,87% 9,08%
    Aviva Investors Poland TFI S.A. 335 290 335 290 9,11% 7,61%
    Pozostali * 1 770 210 1 770 210 48,10% 40,18%
    Suma 3 680 500 4 405 500 100,00% 100,00%


    Treść w podglądzie może zawierać błędy powstałe podczas konwersji plików pdf.

Źródło: strona internetowa spółki, relacje inwestorskie, raporty bieżące i okresowe.

Oceń raport:


Pozytywny

Neutralny

Negatywny


WSZYSTKIE KOMUNIKATY SPÓŁKI
Informacje o spółce
Nazwa:Pilab SA
ISIN:PLPILAB00012
NIP:8943034318
EKD: 62.01 działalność związana z oprogramowaniem
Adres: ul. Rzeźnicza 32-33 50-130 Wrocław
Telefon:+48 71 7072174
www:www.pilab.pl
Komentarze o spółce DataWalk
2021-06-18 17-06-34
tuInwestor
Nikt jeszcze nie skomentował tej spółki,
możesz być pierwszy.
Odpowiedzialność
prawna

Zgłoś moderatorowi
Copyright © 2017 tu Inwestor